前些天，京東、蘇寧等蘋果旗艦店以及一些區(qū)域經(jīng)銷商將 iPhone 14 Pro 售價(jià)降到了 7199 元，比官網(wǎng)定價(jià)便宜了 800 元。此時(shí)距離 iPhone 14 系列發(fā)布不到半年，之前的 iPhone 13 Pro 出現(xiàn)類似情況還要等到 618 大促。
2022 年至今，整個(gè)消費(fèi)電子以及半導(dǎo)體行業(yè)都還在經(jīng)歷寒冬，降價(jià)去庫(kù)存成了家常便飯。尤其是智能手機(jī)和 PC 兩大終端，超預(yù)期的備貨卻碰上持續(xù)低迷的消費(fèi)需求，導(dǎo)致高水位的庫(kù)存水平以及芯片采購(gòu)方面的乏力。
根據(jù)市場(chǎng)調(diào)研公司 Gartner 的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，2022 年全球前十大設(shè)備制造商在芯片方面的購(gòu)買支出占整個(gè)市場(chǎng)的 37.2%，同比減少了 7.6%。Gartner 高級(jí)總監(jiān)分析師 Masatsune Yamaji 表示，「2022 年，通貨膨脹和經(jīng)濟(jì)衰退壓力大幅削弱了消費(fèi)者對(duì) PC 和智能手機(jī)的需求，導(dǎo)致主要的 OEM 都無(wú)法提高單位產(chǎn)量和出貨量。」
前十大芯片買家中，除了富士康母公司鴻海精密，基本都是我們熟知的消費(fèi)電子大廠：蘋果、三星、聯(lián)想、戴爾、步步高集團(tuán)（統(tǒng)計(jì)包括了 OPPO 和 vivo）、小米、華為、惠普和索尼，基本都以智能手機(jī)和 PC 為主。
全球十大芯片買家，圖/Gartner
從整體消費(fèi)電子的市場(chǎng)表現(xiàn)來(lái)看，前十大芯片買家的購(gòu)買支出減少并不意外，十家有八家的芯片采購(gòu)額都在減少，包括第一大買家蘋果和第七大買家華為，只有第二的三星和第九的索尼還在增加。
索尼大漲，但還填不上蘋果和華為的「缺口」
首先就整體而言，2022 年全球十大芯片買家較上年沒(méi)有發(fā)生改變，排名略有變化。其中蘋果已經(jīng)連續(xù)四年成為全球第一大芯片買家，且遙遙領(lǐng)先于其他廠商；三星的芯片采購(gòu)額也獨(dú)一檔，大大領(lǐng)先于之后的集團(tuán)；聯(lián)想、戴爾、步步高集團(tuán)、小米、華為以及惠普大致處于 100 億-200 億美元采購(gòu)規(guī)模（聯(lián)想略高 200 億美元）；索尼與富士康則位于最后一檔。
PS5，圖/索尼
索尼是前十中唯一有明顯增長(zhǎng)的買家，去年芯片采購(gòu)額反超富士康，達(dá)到將近 80 億美元，主要?dú)w功于 PS5 游戲主機(jī)的熱銷。一方面是 PS5 在 2022 年共出貨 1326 萬(wàn)臺(tái)，較去年同比增長(zhǎng) 7%；另一方面，去年最后三個(gè)月出貨量為 710 萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng) 56.3%至 310 萬(wàn)臺(tái)。
另?yè)?jù) NPD 集團(tuán)的數(shù)據(jù)，索尼 11 月在美國(guó)的游戲硬件銷售額激增 45%，達(dá)到 13 億美元；日本國(guó)內(nèi)市場(chǎng)跟蹤機(jī)構(gòu) Famitsu 也記錄了 PS5 銷量的上升。此外，索尼副總裁在今年年初宣稱，索尼 PS5 游戲主機(jī)的供應(yīng)危機(jī)已經(jīng)結(jié)束。
種種跡象顯示，去年年底開始，索尼方面的穩(wěn)定供應(yīng)開始逐步推高 PS5 在全球范圍的出貨和銷量，并且將至少持續(xù)一段時(shí)間，這也是索尼繼續(xù)加大購(gòu)買芯片的核心因素之一。
華為 Connect 大會(huì)，圖/華為
如果說(shuō)索尼是去年芯片買家中的一抹亮色，華為則面對(duì)巨大的外部「陰影」。由于美國(guó)制裁等原因，華為既無(wú)法下單臺(tái)積電的芯片產(chǎn)能，也難以購(gòu)買許多自身所需的芯片，只能在有限范圍內(nèi)向高通等廠商繼續(xù)采購(gòu)。
即便如此，華為的芯片購(gòu)買空間還在縮小。數(shù)據(jù)顯示，華為去年的芯片采購(gòu)額同比去年下滑了 19.4%，跌幅為前十之最。同時(shí)據(jù)調(diào)研機(jī)構(gòu) Counterpoint Research 報(bào)告指出，2022 年第三季度華為海思的 AP（應(yīng)用處理器）全球出貨量占比從第二季度的 0.4%跌到了 0%，意味著海思除了滿足華為自身的一定需求，已經(jīng)沒(méi)有余力對(duì)外提供芯片。
對(duì)于去年第四季度在國(guó)內(nèi)手機(jī)市場(chǎng)逆勢(shì)增長(zhǎng) 15%的華為來(lái)說(shuō)，就算不考慮可能到來(lái)的新一輪制裁升級(jí)，可能也要再一次面對(duì)「無(wú)芯可用」的局面。
圖/PxHere
此外，作為連續(xù)四年坐擁全球第一大芯片買家的蘋果，也少買了，芯片采購(gòu)額從 2021 年的 688.5 億美元下降至 670 億美元，但仍然相當(dāng)于去年第四季度 iPhone 的銷售額。
不過(guò)，蘋果減少購(gòu)買芯片的核心原因還不是銷量不好，主要是由于自研芯片的推進(jìn)進(jìn)程。眾所周知，從 A4 芯片開始，蘋果就在 SoC 上不斷轉(zhuǎn)向采用自研芯片，WiFi 和基帶芯片的自研將是未來(lái)兩年的重點(diǎn)。2022 年，蘋果在計(jì)算微處理單元（MPU）上的支出減少了 11.7%，非內(nèi)存芯片支出則增加了 2.8%。
事實(shí)上，如果對(duì)比 IDC 給出的 2022 年全球智能手機(jī)出貨量報(bào)告，更能看到手機(jī)市場(chǎng)的影響如何傳導(dǎo)到芯片市場(chǎng)。其中，蘋果和三星全年總出貨量同比下滑了 4.1%和 4%，小米、OPPO 和 vivo 的下滑幅度都在 20%左右，小米略低些，為 19.8%。
而在榜單的另一面，全球十大芯片買家的整體采購(gòu)規(guī)模下滑，也意味著芯片廠商面臨的惡劣環(huán)境。
芯片廠商全線重創(chuàng)，英特爾受傷最重
買家少買，賣家自然也就少賣了。
2 月 3 日，高通發(fā)布了截止到去年 12 月底的 2023 財(cái)年第一季度報(bào)告。財(cái)報(bào)顯示，高通第一財(cái)季營(yíng)收為 94.63 億美元，與上年同期的 107.05 億美元相比下降 12%；凈利潤(rùn)為 22.35 億美元，與上年同期的 33.99 億美元相比下降 34%。
聯(lián)發(fā)科和英特爾也經(jīng)歷新一輪暴跌。聯(lián)發(fā)科 1 月?tīng)I(yíng)收僅為 223.83 億新臺(tái)幣（約合 50.59 億元人民幣），環(huán)比減少 42.1%、同比減少 48.5%；英特爾上季度的財(cái)報(bào)更是被華爾街分析師稱為「災(zāi)難級(jí)」，營(yíng)收 140.42 億美元，同比下滑 31.6%，凈虧損 6.61 億美元，同比下滑 114.3%。
圖/Flickr@Axel Bührmann
不僅是第四季度，環(huán)顧 2022 年全年，芯片廠商面對(duì)環(huán)境的極為惡劣——終端客戶庫(kù)存堆積、市場(chǎng)需求萎縮，各大手機(jī)廠商早從去年 3 月就開始了第一波砍單，此后供應(yīng)鏈又多次傳出終端廠商的砍單傳聞，甚至不惜為此支付高昂的違約金額。
但芯片廠商同樣也有庫(kù)存問(wèn)題。為了吸引訂單去庫(kù)存，三家芯片巨頭高通、聯(lián)發(fā)科和英特爾也不得不進(jìn)行降價(jià)。
根據(jù) DigiTimes 報(bào)道，高通從 2023 新年前后就啟動(dòng)了中端以及入門級(jí)手機(jī)芯片的降價(jià)促銷。另一邊，聯(lián)發(fā)科甚至將入門級(jí) 5G 芯片一口氣降到了 18 美元——比高通入門級(jí) 5G 芯片更低。從新年開始，兩家芯片巨頭就打起了價(jià)格戰(zhàn)，而且這樣的情況預(yù)計(jì)還要繼續(xù)一段時(shí)間。
高通在財(cái)報(bào)電話會(huì)議上表示，他們預(yù)計(jì)芯片客戶去庫(kù)存將持續(xù)到今年年中，此后將逐步回歸常態(tài)。作為消費(fèi)者，當(dāng)然希望價(jià)格能一直降，但理性告訴我們這顯然不可能，也無(wú)助于市場(chǎng)發(fā)展。
寫在最后：2023 年，芯片市場(chǎng)依然帶不動(dòng)？
站在今天進(jìn)行回顧，會(huì)發(fā)現(xiàn)芯片市場(chǎng)的整體下滑，既有全球經(jīng)濟(jì)下滑以及消費(fèi)電子需求疲軟的原因，也有基于 2021 年市場(chǎng)表現(xiàn)對(duì)未來(lái)的高估，導(dǎo)致從終端廠到芯片廠都堆壓了太多庫(kù)存。以小米為例，分析師郭明錤預(yù)估，目前小米手機(jī)和零部件庫(kù)存達(dá)到了 12 至 16 周，遠(yuǎn)超 6 周的庫(kù)存健康水位。
不過(guò)在庫(kù)存方面，高通和聯(lián)發(fā)科等廠商都預(yù)計(jì)大部分主要品牌都將在年中降到合理水位。但經(jīng)濟(jì)環(huán)境的轉(zhuǎn)變，以及消費(fèi)者的購(gòu)買意愿，依然是大問(wèn)題。據(jù)世界半導(dǎo)體貿(mào)易統(tǒng)計(jì)組織（WSTS）預(yù)計(jì)，2023 年半導(dǎo)體市場(chǎng)規(guī)模將同比減少 4.1％，降至 5565 億美元。
活著并保證利潤(rùn)，可能還是 2023 年終端和芯片廠最重要的事情。